2019年上半年機床工具行業經濟運行情況分析

　　一、上半年行業運行情況
　　
　　以下根據國統局規模以上機床工具行業企業(以下簡稱“規上企業”)統計數據、海關進出口數據和中國機床工具工業協會(以下簡稱“協會”)重點聯系企業統計數據，簡要介紹2019年上半年機床工具行業的運行情況。
　　
　　規上企業指年營業收入2000萬元以上的工業法人企業。截至2019年6月，機床工具行業規上企業共5547家，涉及八個分行業。其中，金屬切削機床782家、金屬成形機床540家、工量具及量儀705家，這三個分行業企業總數占比為36.5%。磨料磨具分行業1840家，占比最大，為33.2%。
　　
　　2019年6月中國機床工具工業協會重點聯系企業有243家，其中金屬切削機床行業125家、金屬成形機床行業26家、工量具行業34家。這三個分行業占比76.1%。磨料磨具23家，占比9.5%。協會重點聯系企業總體樣本不大，且其中新興民營企業比例較小，因而與國統局規上企業統計數據會有一定差異。
　　
　　2019年1-6月的主要經濟指標完成情況如下。
　　
　　1.營業收入
　　

　　根據國統局規上企業統計數據，機床工具行業1-6月累計完成營業收入同比降低2.3%。其中金屬切削機床行業1-6月累計完成營業收入同比降低15.4%。金屬成形機床行業1-6月累計完成營業收入同比降低1.7%。工量具及量儀行業1-6月累計完成營業收入同比降低0.2%。

圖1 機床工具行業營業收入月度完成及同比變動情況(國統局)

　　　　
　　協會重點聯系企業1-6月累計完成主營業務收入同比降低17.6%。其中，金屬切削機床行業累計完成主營業務收入同比降低33.5%。金屬成形機床行業累計完成主營業務收入同比降低2.6%。工量具行業累計完成主營業務收入同比增長1.9%。
　　
　　2. 利潤總額
　　
　　根據國統局規上企業統計數據，機床工具行業1-6月累計實現利潤總額同比降低20.9%。其中，金屬切削機床行業累計實現利潤總額同比降低67.8%。金屬成形機床行業累計實現利潤總額同比降低13.7%。工量具及量儀行業累計實現利潤總額同比降低21.4%。

圖2 機床工具行業月度利潤總額完成及同比增長情況(國統局)

　　　　
　　協會重點聯系企業1-6月累計實現利潤總額同比降低87.8%。其中，金屬切削機床行業累計實現利潤總額-12.1億元，上年同期為+4.8億元。金屬成形機床行業累計實現利潤總額同比降低17.6%。工量具行業累計實現利潤總額同比降低12.4%。
　　
　　3. 金屬加工機床產量
　　
　　根據國統局規上企業統計數據，機床工具行業1-6月累計，金屬切削機床產量同比下降10.3%，其中數控金屬切削機床產量同比下降24.4%。金屬成形機床產量同比下降5.1%，其中數控金屬成形機床產量同比下降3.2%。
　　
　　協會重點聯系企業1-6月金屬切削機床產量同比下降29.4%，其中數控金屬切削機床產量同比下降30.6%；金屬成形機床產量同比下降14.4%，其中數控金屬成形機床產量同比下降1.9%。

　　圖3 金屬加工機床月度產量及同比變動情況(國統局)

　　4. 虧損企業比例
　　
　　根據國統局規上企業統計數據，機床工具行業5547家規上企業中，虧損企業1033家，虧損面為18.6%，比上年同期擴大2.8個百分點。其中，金切機床行業虧損面最大，為27.7%，比上年同期擴大7.4個百分點。
　　
　　協會重點聯系企業6月虧損企業占比為38.3%，同比擴大10.3個百分點。其中，金屬切削機床行業為43.2%，同比擴大4.8個百分點；金屬成形機床行業為46.2%，同比擴大23.1個百分點。
　　
　　5. 產成品庫存
　　
　　根據國統局規上企業統計數據，機床工具行業6月末產成品存貨同比增長3.4%。其中，金屬切削機床行業產成品存貨同比增長4.1%。金屬成形機床行業產成品存貨同比降低3.3%。工量具及量儀行業產成品存貨同比增長7.0%。
　　
　　協會重點聯系企業1-6月產成品存貨同比增長7.0%。其中，金屬切削機床同比增長3.3%，金屬成形機床同比下降12.3%。工量具產成品存貨同比增長17.1%。
　　
　　6. 金屬加工機床訂單情況
　　
　　協會重點聯系企業1-6月金屬加工機床新增訂單同比下降38.8%，在手訂單同比下降16.9%。其中，金屬切削機床新增訂單同比下降42.6%，在手訂單同比下降15.6%；金屬成形機床新增訂單同比下降28.5%，在手訂單同比下降19.7%。
　　
　　二、進出口情況
　　
　　根據中國海關提供的數據，2019 年 1-6月機床工具行業進口總額為 69.5億美元，同比下降 20.6%。其中，金屬切削機床進口總額30.3億美元，同比下降31.5%；金屬成形機床進口總額7.9億美元，同比下降4.5%。2019年1-6月機床工具行業出口總額為70.3億美元，同比增長9.2%。其中，金屬切削機床出口總額14.2億美元，同比增長12.1%；金屬成形機床出口總額7.4億美元，同比增長25.0%。(詳見表1)

　　表1  2019年1-6月機床工具行業及部分分行業進出口情況

　
　　2019年1-6月機床工具行業進出口在歷史上首次出現順差。從數據來看，主要原因是出口增加和進口減少。出口增加反映出行業積極開拓國際市場長期努力的結果，進口減少主要與國內需求下降有較大關系，可能也有其它原因。但同時應看到，各分行業情況不同，工量具和磨料磨具行業為順差，金屬加工機床(包括金屬切削機床和金屬成形機床)則仍為逆差。
　　
　　1 進口情況

　　從表2、表3可見，所列各類別和品種中，只有數控裝置進口為增長，其余均為下降。表明我國裝備制造業自動化、智能化升級對數控裝置需求增長較快。
　　
　　2 出口情況

　　三、行業運行主要特點
　　
　　1．行業運行總體下行
　　
　　國統局和協會重點聯系企業統計數據均顯示，2019 年上半年機床工具行業運行總體上呈下行趨勢，收入、利潤、產量、產值等主要經濟指標均同比下降。在金屬加工機床中，金屬切削機床行業指標的下降幅度比金屬成形機床行業更大一些。協會重點聯系企業中金屬加工機床訂單數據呈同比下降趨勢，且降幅逐月擴大，預示著下半年金屬加工機床分行業的運行壓力很大。
　　
　　目前行業下行的主要原因之一是近年來固定資產投資增速過低。今年上半年宏觀經濟下行壓力加大，汽車、摩托車、內燃機、農機、通用機械制造業等行業主要用戶領域的下行，也是造成機床工具行業上半年下行的直接影響因素。
　　
　　另一方面，2019年機床工具行業主要經濟指標低點起步，并在1-6月份一直處于同比降低狀態，與基期數據水平有關。作為對比的基期，2018年1-4月份機床工具行業處于較快增長區間，5、6月份稍有回落，但仍處于高位運行狀態。2018年下半年持續下滑,并且這一趨勢一直延續至2019年上半年。
　　
　　2．行業運行質量下降
　　
　　國統局和協會重點聯系企業統計數據均顯示，2019年上半年機床工具行業及各主要分行業的實現利潤總額同比明顯下降，行業虧損面擴大。特別是金屬切削機床分行業下降更為嚴重。
　　
　　3. 進出口情況出現波動
　　
　　今年1-6月機床工具全行業以及金屬切削機床、金屬成形機床分行業一直呈現出口總額同比明顯增長，進口總額大幅下降趨勢。在中美貿易摩擦的背景下，機床工具行業的出口增長成為今年上半年行業運行的一個突出亮點。進口總額的持續大幅度下降可能與國內市場需求變化等多種因素有關。
　　
　　四、2019年下半年行業形勢預判
　　
　　從宏觀層面看，7月制造業采購經理人指數為49.7%，比上月提高0.3個百分點，連續三個月低于榮枯線。7月30日中共中央政治局會議認為，當前我國經濟發展面臨新的風險挑戰，國內經濟下行壓力加大。
　　
　　汽車制造業是機床的最大市場。今年1-6月汽車制造行業產銷量比上年同期分別下降13.7%和12.4%。汽車產銷量已經連續12個月同比下降，并且2019年全年預計將負增長。這對機床工具行業的市場需求將造成很大影響。
　　
　　1-6月全社會固定資產投資同比增長5.8%，較1-5月加快0.2個百分點。其中制造業投資同比增長3.0%，較1-5月加快0.3個百分點，連續兩個月回升。汽車制造業投資同比增長0.2%，由連續三個月的同比下降轉為增長。
　　
　　中美貿易摩擦、貿易保護主義抬頭、地緣政治沖突、金融風險等因素對全球經濟產生重大負面影響。
　　
　　綜合上述情況來看，機床工具行業下半年經濟運行的下行壓力加劇，但也存在相關行業固定資產投資回升，減稅降費、降低企業社保收費比例，以及降低工業電價等利好因素。下半年機床工具行業總體上仍將保持需求持續升級態勢，需求結構性變化明顯，需求總量呈下行趨勢，各分行業領域會表現不同。預計全年行業主要經濟指標同比將呈現很大下降壓力。
　　
　　7月30日中共中央政治局會議指出，必須增強憂患意識，把握長期大勢，抓住主要矛盾，善于化危為機，辦好自己的事。這對機床工具行業正確研判形勢，做好下半年工作具有重要的指導意義。